Регулятор SEC стоит ли доверять? | Блог успешного инвестора
08/10/2020

Регулятор SEC

SEC регулятор США

Сегодня разберем самого известного финансового регулятора США – SEC. Многие профессионалы выбирают брокеров под регуляцией именно SEC. В статье рассмотрим, что из себя представляет американский регулятор SEC и какие задачи он выполняет.

Содержание:

  • Регулятор SEC структура органа,
  • Функции и задачи,
  • Как получить лицензию SEC,
  • Надзор и штрафы,
  • Список брокеров с регуляцией SEC,
  • Как подать жалобу на брокера,
  • Стоит ли работать с брокерами с лицензией SEC.

Регулятор SEC структура

Американский регулятор SEC (security and exchange commission) – это надзорный орган США, который представляет комиссию по ценным бумагам. Агентство создано в 1934 году и за время существования вложило огромный вклад в развитие и стабилизацию фондовых рынков США. Регулятор контролирует и регулирует фондовый рынок Америки, а так же является гарантом безопасности инвесторов и предоставляет им защиту от неправомерных действий брокеров, включая инсайдерскую торговлю.

На сегодняшний день, SEC насчитывает более 5000 сотрудников и относится к юрисдикции федерального правительства США.

Функции и задачи SEC:

  • Осуществление контроля за всеми участниками рынка на предмет соблюдения законов,
  • Отслеживание подозрительных операций и поиск инсайдерских сделок,
  • Выявление сделок с заниженной стоимостью ценных бумаг,
  • Наблюдать за скоростью публикуемых публичных данных,
  • Осуществлять аудит брокерских и финансовых компаний на предмет соответствия,
  • Следить за состоянием рынка, исключая появления монополий,
  • Регуляция работы фондовых бирж также входит в полномочия SEC,
  • Выявлять мошеннические схемы, где применимо воровство и другие нарушения.

Кто попадает под контроль:

  • Фондовые биржи США – NASDAQ, NYMEX, а также COMEX, NYSE и другие,
  • Крупные финансовые холдинги, такие как Black Rock (6 трлн. $), J.P. Morgan (2 трлн. $), Vanguard Group (5 трлн. $),
  • Внебиржевые рынки, такие как OTC Markets Group и аналогичный OTC Bulletin Board,
  • Инвестиционные хежд-фонды (включая Баффета и Сороса),
  • Банки и их дочерние инвестиционные фонды,
  • Брокерские компании,
  • Компании, выпускающие акции и облигации на биржевые и внебиржевые рынки,
  • Маркетмейкеры,
  • Крупные инвесторы, приобретающие более 5% акций какой-либо компании. После приобретения такого объема акций, инвестор попадает под контроль SEC.
  • Другие инвесторы, чья деятельность демонстрирует хорошие успехи на биржевых операциях.
Рекомендую к прочтению:  Регулятор CySEC

Полный список всех торговых инструментов, находящихся под мониторингом:

  • акции,
  • фьючерсные контракты,
  • опционы,
  • чеки,
  • денежные сертификаты,
  • паевые инвестиционные фонды и другое.

Как получить лицензию SEC

Получение такой лицензии дело непростое и состоит из множества бюрократических шагов. Перечислю основные действия, необходимые для получения лицензии SEC:

  • Ознакомиться с правилами и зарегистрироваться в FINRA и NASAA,
  • Определитесь, какая лицензия и для каких задач вам необходимы,
  • Для отдельных видов деятельности на сайте регулятора указаны требования, которым вам необходимо соответствовать,
  • Сдайте необходимые экзамены и получите разрешение на деятельность.

Выше я описал процесс получения лицензии очень условно. Для детального уточнения и получения лицензии SEC лучше обратиться в надзорные органы для профессиональной консультации: www.finra.org и www.nasaa.org.

Регулятор SEC: Надзор и штрафы

Штрафы для финансовых организаций. В отличие от регулятора CySec, где штрафы для брокеров одни из самых низких, с американским регулятором SEC ситуация иная и штрафные санкции тут исчисляются миллионами долларов.

Приведу статистику за 2019 год. По официальной информации SEC, за 2019 год, они собрали штрафов на 4.3 млрд. долларов. Это рекордный показатель за все время работы SEC.

Примеры штрафов SEC за последние годы:

  • Facebook100 млн.$ за нарушение конфиденциальности данных пользователей,
  • Mylan фармацевтика – штраф 30 млн.$ за сокрытие от инвесторов информации о расследовании в отношении компании.
  • Штраф 20 млн.$ наложенный на Илона Маска, за его твит, что он купит акции Tesla на крупную сумму. По мнению SEC эта информация дестабилизировала котировки и ввела инвесторов в заблуждение.
  • Компания Block.one выплатила штраф в 20 млн.$, за нарушение в регистрации ICO, который она проводила в 17-18 годах.

Самый же большой штраф в 750 млн.$ был наложен на компанию WorldCom, которая выводила средства через подставные компании, а далее обналичивала их на счета частных лиц. После разбирательства компания была признана банкротом.

Рекомендую к прочтению:  Локирование позиций на форексе

Последние данные свидетельствуют о том, что количество нарушений растет с каждым годом, но и эффективность регулятора тоже улучшается.

Судебная практика. SEC ведет активную деятельность по выявлению нарушений. Ежегодно в судебные органы уходит более 500 реальных дел в отношении брокеров и инвестиционных фондов. Большинство из таких дел удовлетворяются.

Регулятор SEC работа с осведомителями

В 2011 году SEC запустило программу по работе с осведомителями. Основная суть заключается в предоставлении точной информации о нарушениях и их предотвращение со стороны SEC.

Сколько можно заработать, если донести о нарушениях? Если сумма нарушения от 1 000 000 долларов, то ваше вознаграждение будет от 10 до 30% от найденных нарушений. Ниже таблица с топ 10 выплатами для осведомителей.

штрафы для брокеров

За все время работы осведомители получили более 500 млн. долларов. Как видим, для США такая практика вполне обычное дело.

Попытка вычислить лиц, причастных к терактам 11 сентября 2001 года. SEC начала собственное расследование и провела проверку тех, кто открыл крупные позиции на продажу акций авиакомпаний и других сильно рухнувших после теракта инструментов. По результатам расследования официальной информации от SEC не было.

Польза для инвестора

Штрафы имеют и обратную сторону. Инвесторы могут нести потери, если например какая-либо компания будет оштрафована на большую сумму и акции этой компании пойдут на дно. Но есть и плюсы: политика работы регулятора больше направлена на защиту рядовых инвесторов.

Брокеры с регуляцией SEC

SEC регулирует все правовые отношения между участниками рынка и ведет контроль их деятельности. На территории США в ведении SEC находится более 3500 финансовых учреждений, которые подчиняются ее юрисдикции. Это лишь малый список:

Название компании Номер
INTERACTIVE BROKERS LLC 847257
PICTET OVERSEAS INC. 847285
CAROLINA MUNICIPAL SECURITIES, INC. 847286
CELADON FINANCIAL GROUP LLC 847288
MUTUAL OF OMAHA INVESTOR SERVICES, INC. 847290
GREAT AMERICAN ADVISORS, INC. 847309
ASCENSUS BROKER DEALER SERVICES, LLC 847312
ALIGHT FINANCIAL SOLUTIONS, LLC 847344
EBH SECURITIES, INC. 847352
ADVISER DEALER SERVICES, INC. 847374
ANZ SECURITIES, INC. 847390
DAI SECURITIES, LLC 847393
PRIVATE PORTFOLIO, INC. 847421
PERSHING ADVISOR SOLUTIONS LLC 847425
WOLVERINE TRADING, LLC 847484
CARDINAL INVESTMENTS, INC. 847493
PLANNER SECURITIES LLC 847498
ATHENE SECURITIES, LLC 847499
NORTHERN SECURITIES, INC. 847547
DUFF & PHELPS SECURITIES LLC 847558

Публиковать полный список, в этой статье, я не вижу смысла. Актуальный список брокеров с регулятором SEC на 2020г. доступен отдельным файлом на сайте регулятора, для удобства прикрепляю его в файле.

Рекомендую к прочтению:  Зарубежные брокеры

Из проверенных мной брокеров с лицензией SEC, выделю Interactive Brokers.

брокеры с лицензией регулятора sec

Как подать жалобу на брокера в SEC

Для подачи жалобы на компанию, попадающую под регуляцию SEC, можно отправить сообщение через их сайт. Для этого:

  • Переходим по ссылке https://www.sec.gov/tcr,
  • Жмем Submit a tip,
  • Следуем инструкциям.

подать жалобу в SEC

После заполнения и отправки формы ваше обращение будет 100% обработано. Если у комиссаров возникнут дополнительные вопросы, они свяжутся с вами.

Для быстрого решения вопроса вы должны предоставить правдивую и полную информацию. Хотя от вас не требуется предоставлять больше информации, чем вы хотите или обладаете, важная информация, которая необходима регулятору для оценки вашей жалобы, включает:

  • Ваше полное имя и контактная информация, включая почтовый и электронный адреса, а также номер телефона. Но право раскрытия себя остается за вами, хотя вы можете отправить отзыв анонимно, если захотите;
  • Контактная информация любого лица или компании, упомянутых вами в сообщении или жалобе, включая их полное название, адрес электронной почты, а также номера телефонов;
  • Подробное описание событий или обстоятельств, послуживших основанием для вашей жалобы, включая информацию о том, кто был причастен к такому поведению и как, почему и когда имело место такое поведение;
  • Любая подтверждающая инцидент документация (скрины личного кабинета, переписки с поддержкой и т.д.).

Любая предоставляемая вами информация должна быть правдивой. Лицо, которое сознательно и умышленно представило в Комиссию по ценным бумагам и биржам ложные, вымышленные или мошеннические заявления, может быть привлечено к уголовной ответственности в соответствии с федеральным законом.

У брокера лицензия SEC стоит ли работать

Конечно да. Компании, которые регулируются SEC достойны внимания инвесторов. Если вы новичок или профессионал, который хочет работать с брокером, находящимся под строжайшей регуляцией в мире, то ваш выбор однозначно должен остановиться на брокерской компании, регулируемой SEC.

Подписаться
Уведомление о
1 Комментарий
Старые
Новые Популярные
Inline Feedbacks
Посмотреть все комментарии
Игорь
8 дней назад

Отличная бизнес идея: выискивать компромат на брокеров и сдавать в SEC, можно отлично заработать и проучить своего нерадивого брокера :)